Принципы формирования инвестиционного портфеля

6 Likes Comment
Принципы формирования инвестиционного портфеля

Современная экономика переживает очень сложный период. Серьезные колебания наблюдаются не только в России, но и во всем мире. Но резкие падения и взлеты могут не только приводить к потере финансовых средств, но и к их накоплению. При разумном подходе к формированию инвестиционного портфеля человек может полностью обезопасить свое будущее и не волноваться за судьбу своих близких и родных.

Что такое инвестиционный портфель

Инвестиционный портфель – это совокупность финансовых вложений, приносящих прибыль, которые были приобретены одним физическим или юридическим лицом. В него в том или ином размере могут входить:

  1. Ценные бумаги – акции, облигации, ETF.
  2. Банковские депозиты и вклады.
  3. Денежные процентные ссуды.

В узком смысле инвестиционный портфель – это источник постоянного получения прибыли. Единожды вложив деньги, инвестор получает свои дивиденды. По этой причине суммы, одолженные родственникам под проценты, не являются инвестицией. А вот если средства были вложены в развитие МФО, за что регулярно отчисляется оговоренный процент, это уже инвестиция.

 

Этапы формирования современного инвестиционного портфеля

Современная модель управления финансовыми капиталами складывалась на протяжении десятков лет. Каждое поколение финансового сообщества разрабатывало собственные инструменты для разумного инвестирования. На сегодняшний день существует более 1000 разновидностей финансовых активов, каждый из которых имеет свои преимущества.

Tecn

Инвестиционный портфель, в том виде, который мы воспринимаем его сегодня, разработал Гарри Марковиц. Он систематизировал уже наработанные навыки и добавил к ним важный фактор – возможность анализировать будущие инвестиции при помощи корреляционной зависимости. Его труд был высоко оценен мировым сообществом. Гарри Марковец получил Нобелевскую премию по экономике.

Принципы формирования

Для разумного инвестирования финансовых средств и правильного формирования инвестиционного портфеля следует руководствоваться следующими принципами:

Tecn
  1. Стабильный доход. Цель инвестирования денег заключается в том, чтобы они работали и приносили владельцу прибыль. В зависимости от того какой путь выбирает инвестор и о каком промежутке времени идет речь, это могут быть высокие доходы, средние или низкие. Но во всех случаях важным критерием является их наличие. Если речь идет о пенсионных накоплениях, то для инвестора важно, чтобы вложенные суммы не подвергались инфляционным процессам и приносили невысокую, но стабильную прибыль. Низким уровнем риска и фиксированным процентом начислений в России отличаются облигации федерального займа (ОФЗ). Частные фонды обеспечивают более высокую доходность, но из активы относятся к разряду рискованных.
  2. Высокий уровень защиты от риска. Этот принцип не отрицает возможность инвестирования средств в сложные проекты, сулящие хорошие прибыли, но имеющие довольно неоднозначные экономические показатели. Однако инвестор должен понимать, что чем выше фактор гипотетического риска, тем больше ресурсов следует задействовать для защиты капиталов. Защитить инвестиционный портфель позволяет страхование рисков и высокий уровень профессионализма трейдера.
  3. Диверсификация портфеля. Вкладывая средства, следует четко понимать какой стратегии в формировании портфеля, будет придерживаться инвестор. Самый простой путь, удобный для новичков, разделить капитал на части и каждую долю вложить в акции одной компании. При отрицательных колебаниях рынка потери будут не столь значительными, а доход по другим вложениям полностью покроет понесенные убытки. Чем ниже коррелируемость (зависимость) подобранных компаний, тем устойчивее сформированный портфель. Разумная диверсификация активов позволяет получать высокие прибыли при низком риске.
  4. Полная управляемость активами. Инвестор должен иметь доступ к управлению акциями, облигациями и др. Это защищает его от предвиденных угроз. При возможности оказывать влияние на имеющиеся активы собственник инвестиционного портфеля может принимать решения в зависимости от колебаний на рынке. Такой подход ведет к постоянной оптимизации инвестиций, а значит, позволяет увеличивать прибыль и снижать риски.

Сформировать эффективный, а главное высокодоходный инвестиционный портфель непросто. Сам финансовый рынок не дает никаких гарантий даже в случае приобретения высоколиквидных активов. Инвестору потребуется постоянно проводить отбор компаний по уровню надежности и доходности. Причем эта процедура не заканчивается после того как акции приобретены. В зависимости от текущей ситуации принимаются решения по управлению уже сформированного портфеля и его оптимизации.

Разумное управление вложенными инвестициями обеспечивается наличием сразу двух факторов – следованием выбранной стратегии и принятием решений на основе здравого смысла.

Tecn

You might like

Добавить комментарий